اصطلاحات رایج در بازار مشتقات
بازار مشتقات یک دنیایی است برای خودش. این بازار به قدری بزرگ و با بازارهای دیگر متفاوت است که زبان خاص خودش را دارد. اگر با زبان این بازار و مفاهیم مرتبط با ابزار مشتقه آشنایی نداشته باشید، شاید در ابتدا اصلاً متوجه اطلاعاتی که در مورد آن به شما میدهند نشوید. پس قبل از ورود به این بازار باید با زبان و اصطلاحات خاص آن آشنا شوید. در این مقاله به برخی از اصطلاحات اساسی مورد استفاده در بازار مشتقات می‌پردازیم. البته فهرست اصطلاحات این مقاله کامل نیست. اما این اصطلاحات بیشترین کاربرد را در بازار مشتقات دارند.
موقعیت خرید یا پوزیشن لانگ
هنگام معاملۀ اوراق قرضه و سهام ما یا خریداریم و یا فروشنده. اما اصطلاحات بازار مشتقات برای این دو موقعیت کاملاً متفاوت هستند. اگر در حین معامله شما طرف خریدار یک قرارداد مشتقه باشید، در این صورت طرف لانگ قرارداد هستید. در چنین حالتی در بازار می‌گویند که معامله گر وارد پوزیشن لانگ شده است.
برای مثال، اگر در قرارداد مشتقه توافق کنید که ۱۰۰۰ دلار را با ۹۰۰ یورو مبادله کنید، شما وارد پوزیشن لانگِ دلار شده‌اید (یعنی خریدار دلار هستید). معامله گر معمولاً زمانی وارد پوزیشن لانگ می‌شود که امیدوار است قیمت دارایی موردنظر از یک نقطۀ خاص شروع به رشد کند.
طرف فروشنده یا پوزیشن شورت
شورت مخالف لانگ است. به عبارت ساده تر، پوزیشن شورت یعنی که شما طرف فروشندۀ یک قرارداد مشتقه هستید. در بازار مشتقات، معامله‌گر زمانی وارد موقعیت شورت می‌شود که معتقد است قیمت از یک مقدار مشخص ریزش خواهد کرد و دارایی موردنظرش وارد بازار نزولی می‌شود.
دوباره مثال بالا را در نظر بگیرید، اگر قراردادی مبنی بر مبادلۀ ۱۰۰۰ دلار با ۹۰۰ یورو بین خریدار و فروشنده امضا شود، یعنی خریدار وارد پوزیشن لانگ دلار و پوزیشن شورت یورو شده است (یعنی دلار را خریده و یورو را می‌فروشد). به همین ترتیب اگر توافق کنید که ۱۰۰ بوشل گندم را در تاریخی مشخص به شخصی تحویل دهید، یعنی وارد پوزیشن شورت گندم شده‌اید. (گندم را می‌فروشید).
قرارداد اسپات (نقدی)
قرارداد اسپات قراردادی برای تحویل فوری دارایی است. از آنجایی که اوراق مشتقه طبق تعریفشان برای تاریخی مشخص در آینده بسته می‌شوند، قراردادهای نقدی بخشی از بازار مشتقات محسوب نمی‌شوند. با این‌حال این قراردادها مبنای قیمت‌گذاری قراردادهای آتی (فیوچرز)، فوروارد و اختیار فروش را تشکیل میدهند. اگر دارایی مالی خاصی در بازار نقدی به مبلغ x فروخته شود و پیشبینی آیندۀ مبلغ آن در آینده مشخص باشد، می‌توان قیمت مشتقه را از آن استخراج کرد.
انقضا
قراردادهای مشتقه در بازار مشتقات محدود به زمان هستند. یعنی تاریخ انقضا دارند. این قراردادها فقط تا تاریخ انقضا ارزش دارند و بعد از آن دیگر هیچ ارزشی ندارند. تاریخ انقضا معمولاً برای اشاره به قراردادهای اختیار فروش به کار می‌رود.
در مورد قراردادهای فوروارد، سوآپ یا فیوچرز به جای تاریخ انقضا از اصطلاح تاریخ تسویه استفاده می‌کنیم.
با این حال، معنای هر دو یکی است. تاریخ انقضا و تسویه به زبان ساده همان تاریخ پایان توافق است.
بازارساز (market maker)
بازارساز کسی است که قیمت خرید و فروش دارایی‌ها را تعیین می‌کند. در بازارهای مشتقه، بازارساز قیمت مشتقات را مشخص می‌کند. هدف بازارساز تأمین نقدینگی بازار است. فرض کنید میخواهید اوراق مشتقه خود را بفروشید. برای فروش اوراق مشتقه خود باید یک خریدار پیدا کنید. بازارساز هم خریدار است و هم فروشنده. پس اگر میخواهید اوراق مشتقه خود را بفروشید باید به بازارساز مراجعه کنید، اگر میخواهید اوراق مشتقه بخرید هم همینطور. البته بازارساز هرگز یک قرارداد را به مدت طولانی نگه نمی‌دارد. معمولاً اگر در پوزیشن لانگ قرارداد شما قرار داشته باشد، فوراً کسی را برای فروش اوراق مشتقه به او پیدا کرده و وارد پوزیشن شورت معامله می‌شود. با این کار از معامله خارج می‌شود و شما و شخص ثالث در پوزیشن لانگ و شورت معامله باقی می‌مانید. این کار نقدینگی بازار را بالا می‌برد زیرا بازارساز همیشه در دسترس است تا طرف دوم معاملۀ شما باشد (چه در خرید و چه در فروش).
اسپرد خرید-فروش (Bid-ask spread)
بازارسازان در بازار مشتقات همیشه دو مجموعه قیمت را در اختیار شما قرار میدهند. یکی از این مجموعه‌ها، قیمت پیشنهادی نام دارد، و مجموعۀ دوم قیمت درخواستی. تفاوت میان این دو به عنوان اسپرد خرید-فروش شناخته می‌شود. قیمت پیشنهادی معمولاً بالاترین قیمتی است که پیشنهاد کننده با پرداخت آن موافقت می‌کند. این یعنی قیمت فروش شما. از طرف دیگر، قیمت درخواستی حداقل قیمتی است که بازارساز هنگام معامله با شما انتظار دارد. از آنجایی که باید این پول را به فروشنده بپردازید، می‌تواند به عنوان قیمت خریدتان در نظر گرفته شود.
با این حال، همیشه تفاوت ناچیزی میان قیمت پیشنهادی و قیمت درخواستی وجود دارد. شاید تصور کنید که این روند برای بازارساز چیزی شبیه یک فرصت آربیتراژ است زیرا آن‌ها می‌توانند از طریق به سود بدون ریسکی دست یابند. اما اشتباه می‌کنید و این فرصت چندان هم بدون ریسک نیست. بازارساز باید برای معامله با طرف سوم و خارج شدن از معاملۀ با شما چند دقیقه‌ای اوراق مشتقه را نگه دارد. و از آنجایی که نوسان بازار اوراق بهادار بسیار بالاست، ممکن است قیمت‌ها در همین چند دقیقه نیز تغییر کنند. بنابراین اسپرد خرید-فروش غرامتی است که در عوض متحمل شدن ریسک برای ورود به معامله به بازارساز پرداخته می‌شود.
تاریخچه ابزار مشتقه
شما که در حال فراگیری ابزار مشتقه و آشنایی با اصطلاحات و مفاهیم آن هستید شاید گمان کنید که این یک بازار نسبتا نوظهور و نوین است اما برخلاف تصور شما قدمتی دیرینه دارد. البته در گذشته بازار مشتقه اینچنین پیچیده نبود اما مردم از ابزارهایی برای کاهش ریسک خود استفاده می‌کردند.
اگر به آشنایی با تاریخچه ابزار مشتقه علاقمند هستید با صرف چند دقیقه این مقاله را بخوانید.
توکن لوریج دار چیست؟
اگر با انواع بازارهای ارزهای دیجیتال آشنایی داشته باشید، احتمالاً می دانید که در بازار آینده (فیوچرز) و بازار اختیار (آپشن) می‌توانید علاوه بر رشد قیمت‌ها، در زمان کاهش قیمت‌ها نیز سود دریافت کنید. اما این بازارها پیچیدگی‌های زیادی دارند. ریسک‌هایی مانند لیکوئید شدن سرمایه باعث می‌شوند تا سرمایه گذاران و تریدرها با ترس بیشتری وارد این بازارها شوند. در چنین شرایطی، توکن های لوریج دار یا Leveraged Tokens می‌توانند یک راه حل مناسب باشند. توکن های لوریج دار همان مزایای بازارهای دو طرفه را دارند، یعنی امکان کسب سود در هنگام کاهش قیمت نیز وجود دارد، با این تفاوت که خطر لیکوئید شدن سرمایه در آن‌ها وجود ندارد!
ما در این مقاله سعی می‌کنیم با هرآنچه که باید در مورد توکن های لوریج دار بدانید، آشنا شویم و به نکات مهم در رابطه با نحوه سرمایه گذاری و ترید با آن‌ها بپردازیم. بنابراین اگر تا پایان این مقاله همراه داجکس باشید، می‌توانید پاسخ تمام سؤالات خود در مورد توکن لوریج دار را دریافت کنید.
توکن لوریج دار چیست؟ معامله ارزهای دیجیتال با اهرم
به طور کلی معامله با توکن لوریج دار به معنای دریافت سود چند برابری از یک معامله ساده در صرافی‌ها به کمک اهرم‌ها است. همانطور که می دانید. از این رو به این نوع از معاملات، توکن های اهرم دار (لوریج دار) می گویند. این معاملات تفاوتی با یک معامله معمولی در صرافی‌ها ندارند. در واقع شما به همان روش معمولی توکن یا ارز دیجیالی را خریداری می‌کنید اما گزینه‌های خرید توکن لانگ (پش بینی افزایش قیمت) و توکن شورت (پیش بینی کاهش قیمت اصطلاح لانگ و شورت نیز در دسترس شما است. به این ترتیب امکان سود بردن در زمان افزایش و کاهش قیمت برای شما وجود خواهد داشت. برای اینکه کار با توکن لوریج دار را بیاموزید باید دوره‌های آموزش ارز دیجیتال را پشت سر گذاشته باشید تا خدای نکرده با ضرر چند برابری رو به رو نشوید.
تفاوت توکن لوریج دار با معاملات معمولی
در معاملات معمولی یا اثبات اگر طبق تحلیل‌های خود پیش بینی کنید که قیمت یک ارز دیجیتال مثلاً اتریوم ممکن است 15 درصد رشد کند، طبق آموزش مقدماتی ارز دیجیتال کاری که می‌توانید انجام دهید خرید اتریوم و منتظر ماندن برای افزایش قیمت آن است. اگر پیش بینی شما درست از آب در بیاید، می‌توانید 15 درصد سود کنید. اما با استفاده از توکن های لوریج دار می‌توانید سود خود را چندین برابر کنید.
در چنین شرایطی شما می‌توانید با ریسک بیشتر یک توکن لانگ لوریج دار اتریوم را در صرافی‌های خارجی معتبر با اهرم 3 (ETH3L) خریداری کنید. اگر حدس شما درست باشد، می‌توانید سود خود را 3 برابر کنید. بنابراین اگر پیش بینی شما از رشد 15 درصدی اتریوم درست باشد سود 45 درصدی به دست خواهید آورد. البته نکته مهم اینجاست که اگر اشتباه کرده باشید 45 درصد هم ضرر می‌کنید.
چنین وضعیتی برای شرایطی که پیش بینی می‌کنید قیمت اتریوم کاهش می‌یابد نیز وجود دارد. یعنی اگر فکر می‌کنید قیمت اتریوم 15 درصد کاهش می‌یابد، با خرید توکن لوریج دار اتریوم با اهرم 3 (ETH3S) می‌توانید از کاهش قیمت اتریوم 45 درصد سود کسب کنید.
آموزش معامله توکن لوریج دار؛ چگونه چند برابر سود کنیم؟
امروزه در صرافی‌های خارجی معتبر از جمله FTX، Binance و KuCoin، امکان معامله توکن های لوریج دار بیت کوین، اتریوم، کاردانو، ریپل، پولکادات، دوج کوین و ارزهای دیجیتال بزرگ دیگر فراهم شده است. با توجه به محبوبیت این روش تریدینگ، لیست توکن های لوریج دار نیز در حال افزایش است. نکته مهم این است که توکن لوریج دار یک توکن خاص نیست، بلکه روشی برای تریدینگ است و ممکن است در آینده نزدیک تعداد بسیار بیشتری از ارزهای دیجیتال محبوب قابلیت معامله به صورت توکن لوریج دار را پیدا کنند.
شما می‌توانید در صرافی Binance یا KuCoin به Leverged Tokens که معمولاً در منوی سایت و در زیر قسمت Derivatives قرار دارد، وارد شوید و شروع به معامله کنید. برای اینکار کافی است از بین دو گزینه توکن های لوریج دار صعودی یا لانگ (سبز) و توکن های لوریج دار نزولی (شورت) که با رنگ قرمز دیده می‌شوند گزینه مد نظر خود را انتخاب کنید.
توکن های سبز نشان دهنده پیش بینی افزایش قیمت و توکن های قرمز نشان دهنده پیش بینی کاهش قیمت هستند. همچنین معمولاً نحوه توکن های لوریج دار به این صورت است که در کنار نماد ارز دیجیتال ضریب اهرم و دیدگاه صعودی (L) یا نزولی (S) آن قرار می‌گیرد. برای مثال توکن لوریج دار اتریوم از نوع صعودی با ضریب 5 در صرافی کوکوین به شکل زیر است:
ETH3L
البته در بعضی از صرافی‌ها به جای نماد Long یا L ممکن است از نماد UP یا BULL استفاده شود. در مقابل DOWN یا BEAR جایگزین‌های نماد Short یا S هستند. بنابراین اگر جایی نام توکن های لوریج دار UP و Down را شنیدید منظور همان توکن های لوریج دار Long و Short است. با توجه به مارکت کپ توکن‌ها و تحلیل دقیق آن‌ها می‌توانید سودهای فراوانی از این استراتژی به دست آورید.
مزایای استفاده از توکن های لوریج دار
استفاده از توکن های اصطلاح لانگ و شورت لوریج دار به چند دلیل می‌تواند گزینه مناسبی به جای معاملات معمولی و بازارهای دوطرفه مانند معاملات فیوچرز باشند. در مورد معاملات فیوچرز ارز دیجیتال در دوره آموزش پیشرفته ارز دیجیتال صحبت می‌کنیم که با شرکت در آن‌ها می‌توانید از طریق آشنایی با روش‌های تحلیل و مدیریت ریسک، سود زیادی به دست آورید. اما به طور کلی این روش‌ها خطرات خاص خود را دارند. مهم‌ترین مزایای توکن های لوریج دار این است که بدون خطرات معاملات آپشن و فیوچرز می‌توانند سود شما را چندین برابر کنند. در ادامه بیشتر با این مزایا آشنا می‌شویم:
چند برابر کردن سود معامله بدون پیچیدگی
با استفاده از اهرم‌ها در توکن های لوریج دار می‌توانید سود معاملات خود را چندین برابر کنید. در بازار فیوچرز نیز امکان چند برابر کردن سود وجود دارد اما این بازارها بسیار پیچیده هستند. تا جایی که بسیاری از افراد از کلاس‌های تدریس خصوصی ارز دیجیتال برای یادگیری بازار فیوچرز استفاده می‌کنند. در حالی که معاملات توکن های لوریج دار تقریباً مشابه خرید یک توکن یا ارز دیجیتال معمولی است با این تفاوت که این توکن شرایط خاصی دارد و با خرید آن شما به صورت خودکار کاهش یا افزایش قیمت یک ارز دیجیتال را با اهرم مشخصی پیش بینی می‌کنید.
عدم لیکوئید شدن سرمایه در توکن های لوریج دار
شاید مهم‌ترین ویژگی توکن های لوریج دار این است که برخلاف بازار فیوچرز، خطر لیکوئید شدن یا از دست رفتن 100 در 100 سرمایه در آن وجود ندارد. در توکن های لوریج دار از سازو کار تنظیم مجدد یا ریبالانسینگ (Rebalancing) استفاده می‌شود که با ثابت نگه داشتن اهرم‌ها جلوی لیکوئید شدن سرمایه را می‌گیرد. البته همچنان احتمال از دست رفتن بخش زیادی از سرمایه مثلاً بیش از 60 درصد وجود دارد.
هرچند وجود این قابلیت باعث می‌شود تا سود توکن های لوریج دار نسبت به بازار فیوچرز کمتر باشد اما با این حال همچنان سود بسیار بیشتری نسبت به بازارهای معمولی نصیب شما خواهد کرد. در هر صورت استفاده از سیگنال‌های ارز دیجیتال تاحدودی شما را در این مسیر راهنمایی می‌کند. برای آشنایی بیشتر با این مفاهیم، مقاله سیگنال ارز دیجیتال چیست را مطالعه کنید.
معایب توکن های لوریج دار، مراقب این خطرات باشید!
اگر چه توکن های لوریج دار مزایای زیادی نسبت به بازار معمولی و بازار فیوچرز دارد اما مانند هر بازار مالی دیگری مشکلات و معایبی دارد که نباید آن‌ها را فراموش کنید:
سود چند برابری به معنای ضرر چند برابری است
اگر پیش بینی شما رشد 15 درصدی باشد و از اهرم 3 استفاده کرده باشید، توکن لوریج دار می‌تواند 45 درصد به شما سود برساند. اما به همان نسبت هم ضرر شما بیشتر خواهد شد. یعنی اگر خلاف پیش بینی شما رخ دهد به جای 15 درصد، 45 درصد ضرر می‌کنید. بنابراین ترید توکن لوریج دار خطرات بیشتری نسبت به بازارهای معمولی دارد. تریدرهای حرفه‌ای با سنجیدن کامل سود و ضرر به معامله توکن‌های اهرم دار می‌پردازند. اگر برای شما هم سوال است که چگونه یک تریدر حرفه ای شویم، مقاله لینک‌شده را از دست ندهید.
توکن لوریج دار برای سرمایه گذاری کوتاه مدت مناسب است
نگهداری از توکن لوریج دار برای مدت طولانی به هیچ وجه منطقی نیست. نگه داری از توکن لوریج دار شامل کارمزد اضافی به صورت روزانه در صرافی‌ها می‌شود. از طرفی معامله توکن لوریج دار نیز کارمزد بیشتری نسبت به خرید و فروش توکن های معمولی دارد. بنابراین اگر مدت طولانی این توکن ها را نگهداری یا خرید و فروش کنید مبلغ قابل توجهی اصطلاح لانگ و شورت را باید به صرافی بپردازید.
توکن لوریج دار فقط در صرافی اعتبار دارد
با خرید توکن لوریج دار شما در حقیقت صاحب یک توکن واقعی نمی‌شوید. این توکن ها فقط در صرافی که از آن خرید کرده‌اید اعتبار دارند و حتی امکان انتقال آن‌ها به کیف پول نیز وجود نخواهد داشت. به این ترتیب محدودیت‌های زیادی در استفاده از آن‌ها وجود دارد. توکن‌های لوریج دار فقط قسمت کوچکی از آلت کوین‌ها هستند. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد سایر ارزهای دیجیتال، مقاله آلت کوین چیست برایتان مفید خواهد بود.
آموزش بازارهای پیشرفته ارز دیجیتال در داجکس
در این مقاله به سؤال توکن لوریج دار چیست پاسخ دادیم و با نحوه کارکرد، معامله و مزایا و معایب این روش در مقایسه با معاملات معمولی و فیوچرز آشنا شدیم. اگر به دنبال چند برابر کردن سرمایه خود هستید این روش بدون ریسک لیکوئید شدن می‌تواند گزینه مناسبی برای شما باشد. با این حال پیش از سرمایه گذاری و ترید توکن های لوریج دار باید مانند سایر روش‌های معامله همچون اسپات و فیوچرز، ابتدا آموزش‌های اولیه را پشت سر بگذارید. با استفاده از دوره‌های آموزش ارز دیجیتال داجکس می‌توانید به یک تریدر حرفه‌ای تبدیل شوید و از بین بازارهای مختلف بهترین گزینه را برای خود انتخاب کنید. برای شروع کافی است تا همین حالا در سایت داجکس ثبت نام کنید و بسته به سطح خود، دوره‌های آموزش ارز دیجیتال از مقدماتی تا پیشرفته را خریداری کنید.
شورت اسکوئیز چیست و چرا تریدرها باید به آن توجه کنند؟
در این مطلب قصد داریم درباره مفهوم شورت اسکوئیز (Short Squeeze) در بازار ارزهای دیجیتال صحبت کنیم. اما پیش از آنکه درباره این موقعیت صحبت کنیم باید ابتدا درباره استراتژی شورت کردن یا چگونگی کسب سود هنگام کاهش قیمت در بازار توضیح دهیم.
شورت سلینگ چیست؟
پوزیشن شورت یا همان شورت سلینگ (Short selling) به تریدرها اجازه می‌دهد تا حتی در زمان کاهش قیمت یک دارایی هم بتوانند سود کسب کنند. این روش یک راه بسیار رایج برای مدیریت ریسک نزولی، محافظت از دارایی‌های موجود یا به بیان ساده داشتن چشم انداز نزولی برای کسب سود در بازار است. در سمت مخالف پوزیشن شورت، پوزیشن لانگ (Long) وجود دارد. تریدرهایی که قصد دارند در بازار صعودی و با افزایش قیمت دارایی سود کسب کنند، از پوزیشن لانگ خرید استفاده می‌کنند.
البته دقت کنید که شورت کردن یک استراتژی تریدینگ با ریسک بالا محسوب می‌شود. چرا که هیچ‌گاه محدودیتی برای قیمت یک دارایی وجود ندارد، بلکه امکان شورت اسکوئیز هم وجود دارد. شورت اسکوئیز به صورت ساده به یک افزایش ناگهانی در قیمت اشاره دارد که باعث می‌شود بسیاری از تریدرهایی که در پوزیشن شورت قرار دارند، در دام بیفتند و سریعا برای خارج شدن از پوزیشن اقدام کنند.
پوزیشنهای شورت و لانگ در صرافی‌های ارز دیجیتال
شورت اسکوئیز چیست؟
همانطور که گفتیم شورت اسکوئیز وقتی اتفاق می‌افتد که قیمت یک دارایی به دلیل فشار تریدرهایی که قصد خروج از پوزیشن خود را دارند، ناگهان افزایش می‌یابد.
فروشندگان یا همان دارندگان پوزیشن شورت در حقیقت روی کاهش قیمت یک دارایی شرط بندی می‌کنند. اما اگر قیمت به جای کاهش، افزایش یابد، دارندگان پوزیشنهای شورت شروع به جمع‌آوری ضررهای صورت نگرفته می‌کنند. اگر افزایش قیمت ادامه پیدا کند، ممکن است تریدرها مجبور به بستن پوزیشنهای شورت خود شوند. این کار ممکن است از طریق حد ضرر یا همان استاپ لاس ( stop-loss) یا لیکوئید شدن انجام شود. همچنین برخی از تریدرها هم ممکن است به سادگی برای جلوگیری از ضررهای بیشتر به صورت دستی قبل از رسیدن به حد ضرر پوزیشنهای خود را ببندند.
به این ترتیب تریدرهایی که قصد کسب سود از کاهش قیمت‌ها را داشتند، با افزایش قیمت مجبور می‌شوند پوزیشنهای خود را ببندند، چگونه؟ با خریدن! به همین دلیل شورت اسکوئیز معمولا منجر به جهش قیمت می‌شود، چرا که تریدرها با بستن پوزیشنهای شورت خود اقدام به خرید می‌کند و افزایش حجم سفارش‌های خرید، منجر به کاهش موجودی و تقاضای مازاد شده و آتش افزایش قیمت را شعله‌ورتر می‌کند. به همین ترتیب وقوع شورت اسکوئیز معمولاً با افزایش حجم معاملات همراه است.
نکته دیگری هم وجود دارد که باید به آن توجه کنید. هر چه سود شورت کردن بیشتر باشد، احتمال گیر افتادن تریدرها با پوزیشن شورت و مجبور شدن آن‌ها به بستن پوزیشن‌ها ساده‌تر است. به عبارت دیگر، هر چه نقدینگی بیشتری برای به دام انداختن وجود داشته باشد، به لطف شورت اسکوئیز افزایش نوسانات بزرگتر خواهد بود. به این ترتیب شورت اسکوئیز منجر یعنی افزایش موقتی تقاضا و در عین حال کاهش موجودی برای عرضه.
موقعیت مخالف شورت اسکوئیز، لانگ اسکوئیز (long squeeze) است. در یک موقعیت لانگ اسکوئیز، تریدرها با پوزیشن لانگ که انتظار افزایش قیمت را می‌کشند با کاهش قیمت روبرو شده و در اثر افزایش فروش مجبور به بستن پوزیشنهای لانگ خود می‌شوند که به کاهش شدید قیمت منجر می‌شود. معمولا لانگ اسکوئیز کمتر اتفاق می‌افتد.
شورت اسکوئیز چگونه اتفاق می‌افتد؟
خب همانطور که متوجه شدیم شورت اسکوئیز زمانی اتفاق می‌افتد که بازار با یک فشار خرید روبرو شود. همچنین یاد گرفتیم که شورت اسکوئیز یک استراتژی با ریسک بالا محسوب می‌شود. در واقع آنچه که باعث وقوع شورت اسکوئیز می‌شود، عجله ناگهانی تریدرها برای پوشش دادن پوزیشنهای شورت خود با انجام سفارش خرید است.
معمولا بسیاری از تریدرها هنگام شورت کردن، حد ضرر یا استاپ لاس خود را روی یک قیمت مشخص تنظیم می‌کنند، یعنی بسیاری از تریدرها پوزیشن شورت خود را در یک قیمت همزمان می‌بندند همین امر موجب یک تحریک قیمتی شدید و افزایش قیمت دارایی خواهد شد.
شورت اسکوئیز مخصوص بازار ارزهای دیجیتال نیست، بلکه در هر بازار مالی دو طرفه که امکان باز کردن یک پوزیشن شورت وجود داشته باشد ممکن است رخ دهد. البته دقت کنید که نبود امکان شورت کردن در یک بازار می‌تواند باعث به‌وجود آمدن حباب قیمتی شود.
شورت اسکوئیز: افزایش ناگهانی قیمت در اثر بسته شدن پوزیشنهای شورت و افزایش تقاضا
پیش شرط به‌وجود آمدن شورت اسکوئیز، تعداد بیشتر پوزیشنهای شورت نسبت به پوزیشنهای لانگ است. به طور طبیعی اگر پوزیشنهای شورت بیشتری وجود داشته باشد، نقدینگی بیشتری برای شعله‌ور کردن آتش قیمت وجود دارد. به همین دلیل است که نسبت پوزینش‌های لانگ به شورت یک ابزار مفید برای تریدرهایی است که می‌خواهند از احساسات بازار با خبر باشند.
برخی از تریدرهای حرفه‌ای به دنبال فرصت‌های احتمالی شورت اسکوئیز برای باز کردن یک پوزیشن لانگ و کسب سود از طریق افزایش سریع قیمت هستند. این استراتژی شامل جمع کردن موقعیت قبل از وقوع اسکوئیز و استفاده از جهش سریع برای فروش با قیمت بالاتر است.
یک مثال برای شورت اسکوئیز
وقوع شورت اسکوئیز در بازارهای سهام رایج است. این موقعیت معمولا به دلیل حس بد در مورد یک شرکت، قیمت بالای سهام و تعداد زیاد پوزیشنهای شورت رخ می‌دهد. اگر مثلاً برخی اخبار مثبت غیرمنتظره منتشر شود، همه پوزیشنهای شورت مجبور به خرید می‌شوند که منجر به افزایش قیمت سهام خواهد شد. با این حال شورت اسکوئیز بیشتر از آنکه یک اتفاق فاندامنتال برای یک دارایی باشد، یک الگوی تکنیکال است.
اجازه دهید با مثال سهام شرکت اصطلاح لانگ و شورت تسلا این موضوع را توضیح دهیم. بر اساس برخی گزارش‌ها سهام شرکت تسلا (TSLA) یکی از سهام‌هایی است بیش از بسیاری از سهم‌ها در موقعیت شورت قرار گرفته است. با این حال بارها با افزایش شدید قیمت مواجه شد و بسیاری از تریدرهای دارای پوزیشن شورت را به دام انداخت.
شورت اسکوئیز در بازار ارزهای دیجیتال هم بسیار شایع است، به خصوص در بازار بیت کوین. در بازار مشتقات بیت کوین که از پوزیشن‌ها با اهرم‌های بالا استفاده می‌شود، به راحتی امکان لیکوئید شدن یا به دام افتادن در اثر جهش‌های قیمتی ناچیز وجود دارد. به همین دلیل شورت اسکوئیز و لانگ اسکوئیز مرتبا در این بازارهای بیت کوین اتفاق می‌افتد.
اگر می خواهید از لیکوئید شدن یا به دام افتادن در چنین حرکاتی جلوگیری کنید، میزان اهرمی که در پوزیشنهای خود استفاده می‌کنید را با دقت در نظر بگیرید. همچنین باید یک استراتژی مناسب مدیریت ریسک برای حافظت از دارایی‌ها خود داشته باشید.
بیایید به نمودار محدوده قیمتی بیت کوین از سال ۲۰۱۹ نگاهی بیندازیم. همانطور که می‌بینیم قیمت پس از یک جهش صعودی شدید در مسیر نزولی قرار گرفت. از آنجایی که احاساست بازار پایین بود و خیلی‌ها گمان می‌کردند روند نزولی ادامه پیدا می‌کند، بسیاری از سرمایه‌گذاران به دنبال پوزیشنهای شورت بودند.
اما قیمت با یک شتاب بی سابقه از محدوده مقاومت عبور کرد که این مقاومت حتی در طولانی مدت هم دوباره آزمایش نشد. (البته در اثر شیوع ویروس کرونا و وقوع پنجشنبه سیاه دوباره بیت کوین به زیر این سطح سقوط کرد.) این حرکت سریع به احتمال زیاد به دنبال پوشش پوزیشنهای شورت صورت گرفته است.
رخ دادن شورت اسکوئیز در نمودار قیمتی بیت کوین
نتیجه گیری
همانطور که از این مطلب یاد گرفتیم شورت اسکوئیز وقتی رخ می‌دهد که تریدرهای دارای پوزیشنهای شورت در دام افزایش قیمت می‌افتند و مجبور به بستن و پوشش دادن پوزیشنهای خود از طریق خرید می‌شوند، این افزایش تقاضا برای خرید منجر به یک افزایش شدید در قیمت می‌شود.
شورت اسکوئیز مخصوصا در بازارهایی که از اهرم‌های معاملاتی بزرگ استفاده می‌کنند نوسان بیشتری دارد. وقتی که بسیاری از تریدرها و سرمایه‌گذاران از اهرم‌های بالا استفاده می‌کنند، تغییرات قیمتی هم شدیدتر خواهد بود.
بنابراین قبل از باز کردن پوزیشنهای شورت توصیه می‌کنیم حتما مفهوم شورت اسکوئیز را به خوبی درک کنید، وگرنه ممکن است با ضرر و زیان شدیدی روبرو شوید.
اگر در زمینه ترید کردن ارزهای دیجیتال تجربه و مهارت دارید حتما نظرات و سوالات خود را از طریق سایت یا شبکه‌های اجتماعی کوین نیک با سایر فعالان در این حوزه به اشتراک بگذارید و باهم بحث و تبادل نظر کنید. منتظر شنیدن نظرات شما هستیم.
لیست اصطلاحات فارکس که یک تریدر باید بداند
بهترین راه برای شروع سفر در بازار فارکس، یادگیری زبان آن است. از همین رو لیست اصطلاحات فارکس که هر تریدر قبل از ترید کردن باید بداند، در این مقاله آورده‌ایم. درواقع بازارهای مالی اصطلاحات خاص خود را دارند. بازار فارکس نیز تعدادی اصطلاح دارد که با سایر بازارهای مالی مشترک است اما گاهی به معنای چیزهای متفاوتی است.
همچنین بعضی از کلمات در فارکس کاملاً منحصر به فرد هستند. فلذا قرار است نگاه دقیق‌تری به اصطلاحات فارکس داشته باشیم.
ارز پایه و جفت ارز
در بازارهای سهام و اوراق قرضه، این اوراق بهادار است که به فروش می‌رسد. در بازار فارکس، تریدر در حال خرید و فروش پول است. پس این تجارت چگونه کار می‌کند؟
در بازارهای فارکس، فرد در یک معامله همزمان ارزها را می‌خرد و می‌فروشد. به عبارت دیگر تریدر یک نوع ارز را با دیگری مبادله می‌کند. بنابراین قیمت ارزها همیشه به صورت جفت بیان می‌شود. قیمت نشان‌دهنده واحد ارز اول است که فرد حاضر است برای ارز دوم بپردازد. از آنجایی که قیمت همیشه بر حسب ارز اول ذکر می‌شود، به عنوان ارز پایه از آن یاد می‌شود. ارز دیگری که در این جفت ذکر شده است، ارز متقابل است.
مثلاً در یک جفت USD/EUR، دلار ایالات متحده ارز پایه است، درحالیکه یورو را ارز متقابل می‌گوییم.
اسک (ask): درخواست (یا تقاضا) کمترین قیمتی است که حاضرید برای خرید ارز اختصاص دهید. مثلاً اگر قیمت اسک را 1.3891 دلار را برای GBP قرار دهید، این رقم کمترین مقداری است که مایلید برای یک پوند به دلار بپردازید. قیمت اسک معمولاً بیشتر از قیمت بید است.
بید (bid): بید پیشنهاد قیمتی است که حاضرید ارز را به آن مقدار بفروشید. بیدها معمولاً کمتر از اسک‌ها هستند. در مواردی که تقاضا زیاد است، قیمت‌های بید می‌تواند بالاتر از قیمت‌های اسک باشد.
بازار خرسی (نزولی): بازار خرسی بازاری است که قیمت‌ها روند نزولی دارند و ارزها سقوط می‌کنند. معمولاً وقتی بازار نزولی می‌شود که عوامل بنیادی نامناسب اقتصادی مثل رکود یا رویدادهای فاجعه مانند یک بحران مالی یا یک بلای طبیعی رخ می‌دهد.
بازار گاوی (صعودی): بازار گاوی بازاری است که در آن قیمت‌ها برای همه ارزها افزایش می‌یابد. بازارهای صعودی نشان‌دهنده روند رو به رشد بازار است و نتیجه اخبار خوب و خوش‌بینانه در مورد اقتصاد جهانی است.
لوریج (اهرم): لوریج استفاده از سرمایه‌ای است که انگار از بروکر قرض گرفته‌اید تا وارد معامله بشوید و بازده را چندبرابر کنید. بازار فارکس با اهرم‌های بالا مشخص می‌شود و تریدرها اغلب از این اهرم‌ها برای تقویت پوزیشن خود استفاده می‌کنند.
اندازه لات: ارزها در اندازه‌های استاندارد معروف به لات، ترید می‌شوند. چهار اندازه معمول وجود دارد: استاندارد، مینی، میکرو و نانو. اندازه لات استاندارد شامل 100000 واحد اصطلاح لانگ و شورت ارز است. اندازه‌های مینی لات شامل 10000 واحد و اندازه‌های میکرو لات از 1000 واحد ارز تشکیل می‌شوند. برخی از کارگزاران نیز اندازه‌های لات‌های نانویی از ارزها را به ارزش 100 واحد برای تریدرها ارائه می‌کنند. انتخاب اندازه لات تأثیر قابل توجهی بر سود یا زیان کل تجارت دارد. هر چه اندازه لات بزرگتر باشد، سود یا زیان بیشتر خواهد بود و بالعکس.
مارجین: مارجین پولی است که در یک حساب برای معامله ارز کنار گذاشته می‌شود. مارجین به بروکر این اطمینان را می‌دهد که تریدر توانایی انجام تعهدات مالی خود را دارد، حتی اگر معامله به دلخواه پیش نرود. در معاملات فارکس، مارجین برای تریدر نیاز است.
تعریف ساده‌تر مارجین حدأقل وثیقه یا سپرده است. مقدار مارجین باعث می‌شود بتوانید با لوریج به سرمایه بیشتری دسترسی داشته باشید.
پیپ: در معاملات فارکس، PIP یا پیپ معیاری برای حرکت نرخ ارز است. پیپ یک واحد است – مقدار عددی که در نهایت سود و زیان را اندازه می‌گیرد. یک پیپ برابر با 0.0001 است. تریدرهای فارکس اغلب حرکات، سود یا زیان را بر حسب پیپ بیان می‌کنند. تغییرات در قیمت‌ها و حتی سود به‌دست‌آمده بر حسب پیپ بیان می‌شود. این حداقل حرکت قیمت در بازار فارکس و برابر با چهار اعشار است.
یک پیپ برابر با 0.0001، صد پیپ برابر با 1 سنت و 10000 پیپ برابر با 1 دلار است. مقدار پیپ بسته به اندازه لات استاندارد ارائه‌شده توسط یک بروکر تغییر می‌کند. در لات استاندارد 100000 دلاری، هر پیپ دارای ارزش 10 دلار خواهد بود.
از آنجایی که بازارهای ارز از لوریج قابل توجهی برای معاملات استفاده می‌کنند، حرکت‌های کوچک قیمت هم – که بر حسب پیپ تعریف می‌شوند – می‌توانند تأثیر بزرگی بر معامله داشته باشند.
اسپرد: اسپرد تفاوت بین قیمت بید (فروش) و قیمت اسک (خرید) یک ارز است. تریدرهای فارکس کمیسیون نمی‌گیرند. آن‌ها از اسپرد درآمد دارند. اندازه اسپرد تحت تأثیر عوامل زیادی است. مثلاً به اندازه ترید شما، تقاضا برای ارز و نوسانات آن بستگی دارد.
بالانس: مقدار پولی که در حساب فارکس خود دارید، بالانس نامیده می‌شود. پوزیشنهای باز و معاملاتی که هنوز بسته نشده‌اند بر بالانس اثر نمی‌گذارند.
ایکوئیتی (Equity): ایکوئیتی در دو حالت مختلف می‌تواند تعریف شود. وقتی که هیچ معامله بازی در حساب خود ندارید درواقع ایکوئیتی با بالانس یک مقدار دارد. زمانی که معامله در حال انجامی دارید، تغییرات آن بر ایکوئیتی اثر می‌گذارد. به محض بسته شدن معامله، بالانس هم تغییر می‌کند و دوباره مقدار بالانس و ایکوئیتی با هم برابر می‌شود.
پوزیشن لانگ و پوزیشن شورت: درست مانند بازارهای سهام، بازار فارکس نیز به تریدرها اجازه می‌دهد تا پوزیشنهای لانگ و شورت داشته باشند. با این حال، معنای پوزیشنهای لانگ و شورت در این بازار متفاوت است چون ارزها به صورت جفتی تریدر می‌شوند. از این رو، سرمایه‌گذاران جدید گیج می‌شوند که چه زمانی پوزیشن لانگ و چه زمانی پوزیشن شورت است.
در بازار فارکس پوزیشن لانگ به این معنی است که شما واحدهای ارز پایه را می‌خرید و واحدهای ارز متقابل را می‌فروشید. مدت زمان این پوزیشن می‌تواند طولانی‌تر بشود چرا که معمولاً ارزی که می‌خرید در حال رشد است. به عنوان مثال، اگر بخواهید روی جفت USD/EUR پوزیشن لانگ بگیرید، باید دلار را بخرید و یورو را در بازار بفروشید.
از طرف دیگر در بازار فارکس پوزیشن شورت گرفتن یعنی شما واحدهای ارز پایه را در حین خرید واحدهای ارز متقابل می‌فروشید. این شورت بودن یعنی این پوزیشن در زمان کوتاه‌تری رخ می‌دهد. بنابراین اگر بخواهید جفت USD/EUR را پوزیشن شورت بگیرید، باید دلار را بفروشید و همزمان یورو را خریداری کنید.
درآمدزایی به روش پوزیشنهای شورت و لانگ
سیامک تیموری چهارشنبه 16 مهر 1399
به طور خلاصه، پوزیشنهای لانگ و شورت دو جهت احتمالی قیمت مورد نیاز برای رسیدن به سود را منعکس می‌کنند.
در یک پوزیشن لانگ، تریدر ارزهای دیجیتال امیدوار است که قیمت از یک نقطه مشخص افزایش یابد و در پوزیشن شورت، انتظار دارد که قیمت از یک نقطه مشخص کاهش یابد.
تعریف پوزیشن های شورت و لانگ
این دو اصطلاح بیانگر این است که آیا معامله‌گر معتقد است رمزارز قصد افزایش قیمت دارد یا کاهش آن. تریدرهای دنیای ارزهای دیجیتال اغلب از اصطلاحات مخصوص این صنعت استفاده می‌کنند که برای تازه‌واردها کاملاً قابل درک نیست. درحالی که «لانگ» و «شورت» فنی‌ترین اصطلاحات نیستند و درواقع، در معاملات اصلی قرار دارند.
در ادامه این دو مفهوم را به‌ویژه برای تازه‌واردهایی که احتمالاً در میان کاهش ارزش فیات به دلیل محرک‌های موجود در بازار مورد حمایت دولت‌ها و بانکداران مرکزی، به بازار ارزهای دیجیتال هجوم آورده‌اند، توضیح خواهیم داد.
بیشتر بخوانید: ارزهای دیجیتال: سوال این روزهای مردم
در یک پوزیشن لانگ، تریدر امیدوار است که قیمت از یک نقطه مشخص افزایش یابد. در این حالت، می‌گوییم که تریدر پوزیشن لانگ دارد یا اینکه آن رمزارز را خریداری می‌کند. درنتیجه، در یک پوزیشن شورت، او انتظار دارد که قیمت از یک نقطه مشخص کاهش یابد، که در این صورت تریدر پوزیشن شورت دارد و یا آن رمزارز را می‌فروشد.
در حالی که خرید و فروش به این روش برای مبادلات اسپات (نقدی) معمول است، شما می‌توانید در بازار رمزارزها نیز پوزیشن لانگ یا شورت داشته باشید بدون اینکه واقعاً آن را خریداری کنید یا بفروشید. این امر در بورس‌های بازار مشتقات که معاملات آتی، آپشن، قراردادهای اختلاف و سایر محصولات مشتقه را ارائه میدهند، امکان‌پذیر است.
هنگامی که این مشتقات را معامله می‌کنید، می‌توانید از طریق پوزیشنهای لانگ و شورت اما بدون مالکیت فیزیکی یا معامله مستقیم با آن‌ها، در معرض سود و زیان رمزارزها قرار بگیرید.
در بازارهای صعودی پوزیشنهای لانگ را بیشتر از شورت مشاهده خواهید کرد، زیرا معامله‌گران بیشتری می‌خواهند از افزایش قیمت بهره‌مند شوند. وقتی بازار نزولی است نیز پوزیشنهای شورت معمولاً بیشتر از لانگ هستند.
با این حال، این فقط یک پیش فرض است و نه قانونی که ملزم به پیروی از آن باشید. معامله‌گران و سرمایه‌گذاران حرفه‌ای معمولاً در افت قیمت می‌خرند و در روند صعودی آن را می‌فروشند؛ یعنی وقتی قیمت از اوج عقب‌نشینی کند، آن‌ها پوزیشنهای لانگ را اتخاذ می‌کنند و هنگامی که قیمت سطح مقاومت را آزمایش می‌کند، آن رمزارز را می‌فروشند.
چه زمانی باید پوزیشن لانگ داشته باشیم؟
زمانی که تریدرها انتظار دارند قیمت رمزارز افزایش یابد، باید پوزیشن لانگ داشته باشند. زمانی که احساس می‌کنید قیمت رمزارز برای مدتی گران می‌شود، بسته به تایم فریمی که با آن کار می‌کنید، می‌توانید پوزیشن لانگ داشته باشید.
به عنوان مثال، اگر در نمودار روزانه معامله می‌کنید و اعتقاد دارید که قیمت ارزهای دیجیتال طی روزهای آینده یا حتی هفته‌های بعدی افزایش خواهد یافت، می‌توانید پوزیشن لانگ داشته باشید. شما می‌توانید دارایی را در بورس اوراق بهادار خریداری کنید یا از طریق قراردادهای آتی، آپشن یا سایر قراردادهای مشتقه یک پوزیشن لانگ را باز کنید.
بدیهی است که تصمیم شما باید با نوعی تحلیل بنیادی یا تکنیکال پشتیبانی شود. به عنوان مثال، اگر متوجه شوید که یک پروژه بلاکچینی، مشارکتی با اعتبار بالا را تضمین کرده یا در حال انجام یک ارتقای مهم می‌باشد، ممکن است به فکر اتخاذ پوزیشن لانگ روی توکن اصلی آن بیفتید.
بیشتر بخوانید: تحلیل تکنیکال چیست و چگونه قیمت بیت کوین را پیشبینی کنیم؟
به طور کلی، باید در شبکه‌های اجتماعی بسیار فعال باشید و به طور منظم اخبار را بخوانید تا بتوانید احساس بازار را به طور دقیق درک کنید. مهم‌تر از آن، می‌توانید به دنبال الگوهای نمودار باشید و این الگوها را بررسی کنید، مثلاً آیا قیمت بالاتر از یک خط مقاومت مهم شکسته می‌شود یا خیر که در این صورت ممکن است نشان‌دهنده گسترش روند صعودی باشد.
مهم نیست که به چه نوع تجزیه و تحلیلی اعتماد دارید، بلکه باید مطمئن باشید، زمانی که پوزیشن لانگ دارید، قیمت بالا می‌رود. در غیر این صورت، در نهایت خود را در جهت خلاف بازار خواهید دید.
برخلاف جفت‌ارزها که هدف خاصی دربلندمدت ندارند، رمزارزها، مانند سهام شرکت عمل می‌کنند؛ به این معنا که معمولاً با ارزهای فیات، به ویژه دلار آمریکا معامله می‌شوند و همیشه تلاش می‌کنند بالاتر بروند. به همین دلیل است که بسیاری از سرمایه‌گذاران را مشاهده خواهید کرد که ترجیح میدهند به استراتژی «خرید و هولد» پایبند بمانند، خصوصاً در مورد بیت‌کوین.
چه زمانی تریدرها باید پوزیشن شورت داشته باشند؟
زمانی که تریدرها انتظار دارند قیمت رمزارز کاهش یابد، باید پوزیشن شورت داشته باشند. زمانی که انتظار دارید قیمت یک رمزارز برای مدتی کاهش یابد، ممکن است به اتخاذ پوزیشن شورت در آن رمزارز علاقه‌مند باشید.
همانطور که در بالا توضیح داده شد، شما باید با تجزیه و تحلیل جامع بازار، از تصمیم خود پشتیبانی کنید. به عنوان یک قاعده، فروشندگان کوتاه‌مدت پوزیشنهای خود را زمانی باز می‌کنند که بازار به سطح خرید بیش از حد رسیده باشد، یعنی برای مدت طولانی افزایش یافته باشد و روند صعودی آن ممکن است بیش از حد اشباع شود.
همچنین داشتن پوزیشن شورت زمانی منطقی است که قیمت نتواند سطح مقاومت را بشکند و شروع به ترک آن کند. از آنجا که بازار رمزارزها هنوز در مرحله ظهور است، بیت‌کوین و آلت‌کوین‌ها اغلب می‌توانند نوسانات شدیدی را نشان دهند بدون اینکه هیچ پایه و اساسی از این حرکت پشتیبانی کند که این امر روند تحلیل را کمی مشکل می‌کند. با این حال، همیشه باید قبل از اتخاذ پوزیشن لانگ یا شورت از همه عوامل موثر بر بازار آگاه باشید.
کجا می‌توانید پوزیشن لانگ یا شورت داشته باشید؟
شما می‌توانید در هر صرافی مربوط به ارزهای دیجیتال که خدمات معاملات اسپات یا مشتقات را ارائه می‌دهد، پوزیشنهای بلندمدت و کوتاه‌مدت داشته باشید.
تریدرها معمولاً پلتفرم‌های کاملاً تثبیت شده‌ای مانند Coinbase یا Binance و غیره را انتخاب می‌کنند. صرافی Coinbase بزرگترین صرافی رمزارزی در ایالات متحده است، در حالی که Binance یکی از سریع‌ترین پلتفرم‌های تجارت رمزارزی در جهان است. این سرویس طیف گسترده‌ای از خدمات از جمله معاملات اسپات، معاملات آتی، آپشن و معاملات OTC را شامل می‌شود.
بیشتر بخوانید: راهنمای کامل ثبت نام در صرافی بایننس
لازم به ذکر است که Coinbase و Binance، و همچنین سایر صرافی‌های رایج، ممکن است برای تازه‌واردها پیچیده به نظر برسد. اگر در ترید رمزارزها تازه وارد هستید و به دنبال تجربه ساده‌تری هستید، می‌توانید به Changelly Pro مراجعه کنید.
در حالی که چندین ویژگی را ارائه می‌دهد، تجارت در Changelly Pro به دلیل پنل‌های کاربری بصری و یک ترمینال برای خرید و فروش، ساده است. با این حال، این صرافی، تنها برای مبتدیان نیست.
تریدرهای باتجربه نیز می‌توانند پوزیشنهای لانگ و شورت خود را در Changelly Pro باز کنند، زیرا این ترمینال دارای بسیاری از ابزارها و مزایای مختلف، مانند کیف پول چند ارزی، لایه‌های امنیتی و انواع سفارشات متعدد و ویژگی‌های دیگر می‌باشد.
چگونه ترید مارجین می‌تواند اهداف پوزیشن های لانگ و شورت را تقویت کند؟
معاملات مارجین می‌توانند نتایج بالقوه پوزیشنهای لانگ و شورت را به لطف اهرم، یعنی وجوه قرض گرفته شده، چندبرابر کنند. داشتن پوزیشنهای لانگ یا شورت ممکن است سودآور باشد، به ویژه هنگامی که آن رمزارز پرنوسان باشد.
هنوز تریدرهای حرفه‌ای معاملات مارجین را ترجیح میدهند، زیرا می‌توانند سودهای بالقوه را چندین برابر کنند. با این حال، ریسک آن نیز به همان درجه افزایش می‌یابند، به همین دلیل باید از معاملات مارجین با احتیاط استفاده شود. معاملات مارجین شامل معاملات با اهرم است و می‌تواند برای پوزیشنهای لانگ و شورت مفید باشد.
بیشتر بخوانید: معاملات مارجین (Margin Trading)
حساب‌های مارجین از وجوه ارائه شده توسط اشخاص ثالث، مثل پلتفرم معاملاتی یا سایر تریدرهایی که برای کمک کردن با پول‌های خود انگیزه دارند، استفاده می‌کنند. بنابراین، شما می‌توانید با استفاده از پوزیشن‌ها مبالغ بیشتری سرمایه‌گذاری کرده و سود بالقوه را چندین برابر کنید.
مبلغ مورد نیازی را که باید به عنوان درصدی از کل مبلغ سفارش تعهد کنید مارجین نامیده می‌شود. اهرم، نسبت وام‌های قرض گرفته شده به مارجین را نشان می‌دهد. به عنوان مثال، اگر میخواهید با اهرم 10 به یک (یا 10 برابر اهرم) پوزیشنی لانگ به ارزش 10 هزار دلار را باز کنید، باید هزار دلار از پول خودتان را سرمایه‌گذاری کنید. معاملات مارجین روشی برای افزایش سود بالقوه پوزیشنهای لانگ و شورت شما هستند.
دیدگاه شما